Opcimmo

L’épargne immobilière indirecte réinventée

Avec la solution d’épargne Opcimmo, bienprévoir.fr a sélectionné une façon originale de diversifier votre patrimoine, indirectement et partiellement dans l’immobilier, avec souplesse et simplicité. La durée de placement recommandée par la société de gestion et bienprévoir.fr est de 8 ans. Opcimmo P est une action de l’OPCI Opcimmo gérée par Amundi Immobilier, Société de gestion du groupe Crédit Agricole spécialisée dans le développement,,la structuration et la gestion de fonds immobiliers. Amundi Immobilier est agréée par l’Autorité des Marchés Financiers (AMF).

Une solution innovante de diversification immobilière

Opcimmo vous offre la possibilité de diversifier facilement et indirectement une partie de votre patrimoine dans l’immobilier. Il est ainsi investi :

• à 70 % minimum dans le secteur immobilier, majoritairement en immobilier d’entreprise international (bureaux, commerces…), au rendement locatif historiquement supérieur à celui de l’immobilier résidentiel, mais difficilement accessible en direct. Ce secteur est par ailleurs plus volatil et peut évoluer à la hausse comme à la baisse.
• des produits financiers, monétaires, obligataires et boursiers composent l’autre partie des investissements.

La stratégie de gestion de Opcimmo vise en effet :

• une sélection d’immeubles principalement d’entreprise, situés à Paris-Ile de France, dans les grandes métropoles françaises et européennes, sur les bassins d’emploi présentant les plus forts potentiels en demandes locatives ;
• des investissements réalisés sur différents types d’immeubles : immeubles construits loués ou en construction (VEFA – Vente en l’état futur d’achèvement), préloués, en direct ou à travers des prises de participation…

Un investissement conciliant développement durable et immobilier

Opcimmo, dans sa gestion, est soucieuse de l’environnement, des hommes et d’une plus grande transparence dans les relations entre les entreprises et les actionnaires.

Les actifs financiers d’Opcimmo, qui représentent de 40 à 49 % du portefeuille, sont gérés selon les principes de l’Investissement Socialement Responsable (ISR).

Sur l’immobilier, les équipes de gestion ont développé une stratégie de sélection des biens intégrant des critères environnementaux et sociaux. L’ISR chez Amundi Immobilier est une démarche systématique, basée sur une « Charte ISR » interne avec notamment la mise en place d’un processus de sélection et de gestion immobilière robuste et aboutie.

La durée minimum de placement recommandée est de 8 ans, toutefois votre argent n’est pas bloqué. En cas de besoin, vous pouvez récupérer vos avoirs à tout moment, dans un délai de 2 mois maximum et 8 jours minimum dans le cadre de votre compte-titres et selon les délais habituels de rachat de votre contrat, dans le cadre de l’assurance vie.

Une souscription au choix dans le compte-titres ou l'assurance-vie

Vous souhaitez conjuguer souplesse et revenus potentiels à long terme ? Souscrivez dans le cadre du compte-titres

• par versement ponctuel : vous souscrivez quand vous le désirez et pour le montant de votre choix (une action minimum).
• par abonnement en programmant des versements réguliers sur votre compte-titres, votre contrat d’assurance vie ou de capitalisation. Un service pratique pour se constituer une épargne immobilière au fil de l’eau !

Immeubles emblématiques

1. The Curve, France : rue du Landy, Saint-Denis. Bureaux, 23 372 m2.
2. Via del corso, Italie : Via del Corso 119 121, Rome 00119. Commerces, 862 m2.
3. Ink Hotel, Pays-Bas : Nieuwezidjs Voorburgwal 67, Amsterdam. Hôtel, 5 400 m2.
4. Max & Moore, Pays-Bas : Asterweg 15, Amsterdam (1000). Bureaux, 11 000 m2.

Démarche d'Investissement Social Responsable

OPCIMMO a obtenu le label ISR au mois de juin 2021.
Conscient des enjeux environnementaux, OPCIMMO s’engage sur plusieurs objectifs ESG :

E :

• Réduire les émissions de gaz à effet de serre de son portefeuille.
• Accorder une importance toute particulière à la réintroduction de la biodiversité en territoires urbains sur les projets de végétalisation menés sur les actifs du fonds.

S : 

• Améliorer le confort et le bien-être des utilisateurs.

G :

• Établir un dialogue avec les principales parties prenantes pour une contribution positive commune sur les pratiques immobilières durables.

De plus, OPCIMMO suit spécifiquement 8 critères du label ISR Immobilier (sur 47 analysés dans la notation du score ESG), qui reflètent les principaux aspects de son engagement :

• La performance énergétique d du fonds en kWhEF/m2/an,
• La performance carbone en kgCO2/m2/an,
• La favorisation des mobilités douces via la mise en place de racks à vélo,
• Le suivi de la notation des principales parties prenantes,
• La mise en place ou l’utilisation d’énergies renouvelables,
• La mise en place de projets de végétalisation,
• La capacité à assurer la sécurité des usagers sur les actifs du fonds,
• La mise en place de l’évaluation de la résilience aux changements climatiques.

Echelle de risque

La catégorie de risque actuel ne présage pas du niveau de risque futur et est susceptible d’évoluer dans le temps

• Risque liés à des investissements dans des actifs immobiliers physiques : les variations du marché immobilier peuvent entraîner des variations importantes de la valeur des immeubles tout comme l’évolution du marché locatif ainsi que le niveau de prestations techniques des immeubles.
• Risque de liquidité. il est lié à la difficulté de céder rapidement les actifs immobiliers physiques, le marché de l’immobilier pouvant offrir une liquidité plus restreinte dans certaines circonstances.
• Risque lié à la concentration des investissements immobiliers : pendant sa phase de constitution et de montée en puissance, l’OPCI peut momentanément être exposé à un nombre restreint d’actifs immobiliers.
• Risque lié à l’effet de levier : le recours à l’endettement dans les limites réglementaires permet à la SPPICAV de procéder à des investissements immobiliers pour des montants supérieurs à sa collecte. Par conséquent, une baisse éventuelle de la valorisation des actifs immobiliers produit un effet amplificateur sur la valeur liquidative de la SPPICAV.
• Risque de crédit et de taux : il représente le risque de dégradation de la qualité de signature d’un émetteur ou celui de sa défaillance, ou le risque lié à l’évolution des taux d’intérêt qui peut concerner certains investissements. Ces évènements sont susceptibles d’impacter la valeur des actifs de l’OPCI.

Le confort d’un investissement « clé en main »

Une gestion déléguée à des professionnels

Déchargez vous de tous les soucis habituels des propriétaires qui gèrent seuls leur immobilier : des experts sélectionnent et gèrent au quotidien les investissements (achat des biens immobiliers, perception des loyers, gestion des placements…), moyennant une commission annuelle de gestion.

L’investissement collectif permet de proposer des montants unitaires de souscription accessibles au plus grand nombre, de répartir les charges mais aussi les risques, moyennant une commission annuelle de gestion.

• Un accès facile et abordable : Un placement permettant de diversifier une partie de votre épargne dans l’immobilier d’entreprise.
• Une gestion clés en main : Une équipe de professionnels s’occupent de tout et gèrent pour vous les investissements, moyennant une commission de gestion annuelle.
• Une source potentielle de revenus récurrents : Dans le cadre du compte-titres.
• Une épargne disponible en cas de besoin : En cas de besoin, vous pouvez récupérer vos avoirs totalement ou partiellement selon une périodicité bimensuelle.
• Une démarche d’investissement responsable : Tant sur les immeubles que sur les actifs financiers conformément au processus de gestion ISR du groupe Amundi.

Vos Questions - Nos Réponses

Existe-t-il une garantie pour mon capital ?

Non, le gestionnaire de la OPCI OPICIMMO n’apporte aucune garantie en capital. L’investisseur peut subir, dans un cas extrême, une perte en capital à l’échéance et en cours de vie, et ne pas percevoir de revenus. Cependant cette absence de garantie, tant sur le capital que sur les revenus peut être atténuée par la diversification immobilière et locative du portefeuille de la OPCI.

Ai-je la possibilité de vendre à tout moment ?

Oui, la valeur de OPCIMMO est calculée le 15 et le dernier jour ouvré de chaque mois. Le rachat des actions a lieu, à compter de la date de centralisation des ordres, dans un délai de 2 mois maximum à 8 jours ouvrés minimum dans le cadre d’un compte-titres. Ceci grâce aux produits financiers monétaires et obligataires qui composent l’autre partie des investissements de OPCIMMO et qui assure une certaine liquidité des actions.

Quelle fiscalité s’applique ?

Les revenus : les dividendes perçus d’une SPPICAV sont soumis au barème progressif de l’Impôt sur le Revenu et n’ouvrent droit à aucun abattement. Ils sont soumis aux prélèvements sociaux et au prélèvement non libératoire à titre d’acompte sur l’Impôt sur le Revenu selon les taux en vigueur.

Les plus et moins-values : Les plus-values réalisées par le porteur personne physique sur les cessions de titres de SPPICAV sont soumises au régime des plus-values sur valeurs mobilières ; ces plus-values sont imposées au barème progressif de l’impôt sur le revenu après application d’un abattement
égal à 50 % du gain net si les titres ont été détenus pour une durée supérieure à 2 ans et inférieure à 8 ans et 65 % du gain net si les titres ont été détenus pour une durée supérieure ou égale à 8 ans. Les prélèvements sociaux sont dus sur la plus-value avant abattement.

Les moins-values, après application de l’abattement résultant de la durée de détention (comme pratiqué pour les plus-values), sont imputables sur les gains réalisés la même année et sur les dix années suivantes.

Comment évolue le marché de l’immobilier d’entreprise par rapport à l’immobilier résidentiel ?

Le marché de l’immobilier d’entreprise bénéficie d’un rendement locatif historiquement supérieur à celui de l’immobilier résidentiel (source : IPD au 31-12-2010), mais néanmoins plus fluctuant. Il permet une diversification intéressante dans la constitution de votre épargne. En cas de marché défavorable ou de forte décollecte, l’investissement immobilier pourra représenter temporairement 90 % des actifs.

Quels avantages offre ce placement par rapport à un investissement dans l’immobilier en direct ?

• Une diversification de votre patrimoine : produit d’épargne long terme investi principalement en actifs immobiliers d’entreprise non cotés (maximum 60 %) mais également en actifs financiers du secteur immobilier (actions et obligations de sociétés foncières) et en produits monétaires et obligataires.
• Une grande accessibilité par rapport à un achat immobilier en direct, qui demande une mise de départ
  beaucoup plus importante.
• Une gestion déléguée de votre placement « clés en main » en contrepartie de frais de gestion.
• Un complément de revenus réguliers potentiels sur le compte-titres.